探秘比特币矿场：曾经“挖出”数亿财富，却被盖上了“印章”

作者/陈伟

一年多来，李鑫的矿井没有被打扰过。

该矿位于四川省甘孜州的一座水电站旁边。有几米高的铁架。鞋盒大小的机器一万多台。像狼的眼睛。

李鑫曾在这里“挖”出亿万财富。但整个 2018 年，比特币暴跌 77%，市值蒸发 1.6 万亿元。截至 4 月 25 日，比特币价格徘徊在 5,410 美元。币价长期暴跌后，虽然有回升迹象，但矿币收入仍无法支付电费。权衡之后，他决定关闭矿井。

2018 年 11 月，全球三大矿池之一的 F2Pool 创始人毛世兴表示，由于价格和哈希率下降，约有 60 万至 80 万矿工倒闭。

使情况更加严峻的是，政府对采矿业的监管越来越严格。 4月8日，国家发改委发布《产业结构调整指导目录（2019年版，征求意见稿）》，将“虚拟货币‘挖矿’活动（比特币等虚拟货币的生产过程）”列为“淘汰”行业。

这也是对虚拟货币矿工的警钟。

清华大学经管学院区块链金融研究中心主任何平表示，国家发改委已明确将虚拟货币挖矿列为淘汰行业，因为它们属于能源密集型行业工业，采矿不能为社会带来好处。任何值。但是，采矿只是被列为淘汰行业，并不意味着必须关闭。主要受市场影响。当价格足够高时，可以弥补挖矿成本，这是有利可图的。

但李欣说，这个政策是在国家层面出台的，更有指导意义。未来各级地方政府可能会出台一系列具体政策，对矿业进行更严格的管理，所以这个政策的出台可能是小事，也可能是大事。

自从矿井停产后，李鑫觉得钱如流水，这也是危险的征兆。 “你看我，我只是一个普通的玩家，虽然我兜里有一亿，但我有时会从梦中醒来，担心有一天钱会永远离开我。”

关闭矿场

在李鑫看来，如果矿场被卖掉，就意味着矿主彻底离开了币圈。

但他是币圈里一个“乐观”的人。 2018年，李鑫暂时关闭了矿场回到十年前买比特币，留下一些工作人员照看矿机，但他却四处奔波，过着野鹤般的生活。

他后来听圈内人说，在新疆、东北、内蒙古，很多中小矿都在卖，矿机规模在5000台左右。

一位二手交易平台的商家表示，他主要是回收全国各地按磅出售的破碎矿机，然后将矿机出售。他说，不同的型号有不同的价格。如果你只挖币，对别人的要求不高，一台矿机最便宜的价格只有100元左右。

他还表示，与他建立了良好合作关系的几个矿场入不敷出，一些矿场正在濒临死亡。 “大家都知道现在的行情不好，虽然虚拟货币的价格稍微回暖了一点，但是一开机器钱就是钱，矿币的收入还是抵不过电费的。

李鑫坦言币价偏低，矿池小，算力不足，是关闭矿场的主要原因。

2018年比特币价格下跌，一天内下跌12%；一个月内暴跌42%；一年内暴跌77%，市值蒸发1.6万亿元。

不仅虚拟货币投机者，货币投机公司也面临破产危机。

在三板上市的新亿航互联网，2017年因炒币赚了不少钱，但2018年亿航互联网在币市的投资收益几乎为零。这直接导致其净利润暴跌257%，从2017年同期的盈利151万元降至亏损239万元。

虚拟货币暴跌，也让李欣措手不及。

“我非常关注币圈的价格和走势。 ，我们都做了相应的调整，但这次真的是出乎意料。 ”李鑫说。

在张欣看来，比特币作为两大虚拟货币制造商，价格下跌，这与傲本聪和吴忌寒的战斗有关。

“有人说，这不就是两个人的打架吗，怎么会有这么大的降价，但我觉得很有可能他们两个占了全世界一半的算力。”

但李欣还是在坚持。他始终认为，虚拟货币的价格会反弹并持续上涨，最终会带来新一轮的繁荣。他说，币圈也是有周期的，有涨有跌。 ，如果它下跌，它会再次上涨。 “我个人认为2019年是反弹的一年。”

疯狂的硬币价格

时间回到十年前，当世界上第一批比特币被一个代号为“中本聪”的人挖出时，所设计的虚拟货币正式诞生。

根据中本聪的设计，比特币总量固定在2100万以内。计算难度会不断上升，奖励会不断下降。

当时比特币是未知的回到十年前买比特币，1美元可以兑换1309比特币。

在 2019 年初比特币迎来 10 岁生日之际，其“价值”飙升了 200 万倍。

比特币单价突破历史高位的时间是2017年12月中旬，当时比特币最高价接近2万美元的高位，总市值突破3000亿美元。

比特币市值从 0 到 1000 亿美元只用了 7 年时间，这与一些公司相比简直是传奇。亚马逊花了近 20 年的时间才取得这个成绩，而苹果则用了 31 年。

比特币已经成为很多投资者一夜暴富的梦想。

“挖硬币就像挖黄金。 ”李鑫表示，获取比特币的过程叫做“挖矿”，挖矿的参与者都是“矿工”。

矿工通常可以分为三类：虚拟货币热潮中的投机投资者、与相关资源的偶遇、坚定信念的信徒。

今天，比特币的价格已经从 2017 年 12 月 17 日的最高点下跌了 70% 以上，但在中国，这个聚集了全球 70% 挖矿能力的国家，一些矿工仍然坚持不懈。

李鑫是支持者之一。他说，比特币就像一台印钞机，投资回报率比较高。其他领域更高。矿机在那里，你可以看到它，你可以触摸它，第二天就会将钱记入你的账户。 “如果你在 2015 年左右进入市场，你现在可能拥有数亿资产。”

摩根大通的研究表明，在 2018 年第四季度，生产一个比特币的全球成本约为 4,060 美元。如果以这个水平来衡量，2019年第一季度，比特币横盘震荡，币价上下波动，直到4月初意外飙升20%，矿工才实现盈利。

过去十年，比特币从最初的小众产品不断发展，从生产交易到应用，形成了较为完整的产业链。

在李鑫看来，投机者属于最低端玩家，常被称为“韭菜”。他们承担着币圈最大的风险，但也很难获利。

李鑫说，如果炒币的人说自己是靠炒币赚钱的，那他可能是在骗你。 “我认识投机的人，但反正没人赚钱。他们都是投机者，根本不考虑更深层次的问题。 "

矿长比投机者高。李鑫表示，如果成为矿长，可以规避一定的投机风险，获得稳定的收益。

李鑫认为，建立矿山不是炒作，而是公司的商业运作。矿场的盈利逻辑是通过投入成本获得收益。

“回到2013年，我会选择成为A矿机厂商。”李鑫说，当时的矿机技术简单，效率很低，不用太多成本就可以介入，但现在没有这样的机会。无论是迦南还是比特大陆，他们每年都在投资芯片。上亿资金，基本有行业壁垒。”李鑫说。

在李鑫看来，控制矿机的制造技术，就是控制算力，但算力再高，也只是一个玩家，不能制定规则和标准。

“吴忌寒和奥本聪是世界知名的计算巨头，他们就像赌徒，但赌徒再厉害，也可能输。”

“但如果你开赌场，赔钱的概率很小。”李鑫表示，币圈最高端的玩家是交易平台。平台不一定是最赚钱的，但它们风险最小，赚的钱也很多。

李鑫表示，交易所并没有被政府强行关闭。它可能是产业链中最稳定、最赚钱的部分，但不同的环节都有严格的门槛。这个门槛就是资本。

电费贵

在北京工作多年的李欣，在短时间内赚到了第一桶金。

2000 年，他的第一份工作是 IT 行业。他的月薪是两万多元。当时北京二环的房价只有几千块。创业前，经过多年的财富积累，李鑫拿出了60万存款，外加40万朋友，对比特币做了一番研究后，决定开一家矿场。

对于一个“矿场”来说，电是永久的投资，是“挖矿”的基础，电费占矿场成本的90%。

让李鑫感到困惑的是，该矿的具体建造地点。他说，一线城市肯定不行。这些城市的很多电都是从外省输送的，不仅不稳定，而且价格昂贵。他认为矿山必须建在偏远的地方，并且靠近发电厂。

一开始，李鑫有几个他比较关注的网站。一是黑龙江，地处深山古林。然后他考虑了电价比较低的内蒙古，第三个是四川。

李鑫最终决定在四川找矿。他说，自己和合伙人都是四川人，在老家开矿比较方便。此外，矿区地处偏远农村，水资源丰富。电厂多为水力发电，发电更稳定，成本更低。

“在和几家小水电站谈判的时候，我还遇到了几位同事，他们也打算建矿场。经过协商，我们在甘孜州郊区找到了一家水电站。 “更多，价格便宜，雇佣村民的成本也低。”李鑫说。

在李鑫看来，水电成本比火电低，比风电更稳定。另外，水电站会产生大量的“废电”，矿山可以集中利用“废电”，提高利用效率，减少浪费。

何平表示，矿场是虚拟货币行业最基本的设施，矿场的分布取决于挖矿的能源成本，即电费成本。未来矿场将集中在成本较低的地方。

能源价格比较服务公司 PowerCompare 的一项研究表明，2017 年，超过 29.05 太瓦时的电力用于比特币“挖矿”（1 太瓦时等于 1 亿千瓦-小时的电）。 )，实际上超过了全球159个国家的年平均用电量。

摩根士丹利在 2018 年初给出的数据中，大约三分之一的比特币挖矿成本来自电费，2018 年比特币等数字货币挖矿的电力需求将达到 1.2-14 亿瓦时。根据国际能源署2015年的数据，阿根廷年用电量仅为125太瓦时。

有媒体报道，一个拥有3000台矿机的小矿，每个月可以为水电站带来超过100万元的收入。

但是靠近水库，风险自然比较高。李欣的朋友张毅也在四川开了一家矿山。为了降低成本，他把矿建在河床上。起初，他并不在意。有一次，连续几天下大雨，矿井被水冲刷了。

当时，李鑫去帮忙取矿机。一旦水进入这些电子产品，就有短路的可能。他们只能把它捡起来放在平坦的地面上晾干，但一些村民将矿机随意丢了。这次损失超过一百万。

在李欣看来，这次出事发生在朋友的矿井，损失只是小事，拿回钱很容易。他更担心的是，比特币价格持续下跌，挖币的收益无法弥补成本。

如今，李鑫关闭了矿山，长期在国外旅行。 “我在等，在等另一个风口来，但不管是币圈还是链圈，2015年都很难有这么好的投资机会。”

税收是“模糊的”

在创建矿山时，李鑫的矿山与商业企业的运作方式相同。

他表示，以这种公司模式运营矿山，可以帮助矿山降低风险，促进与电厂的谈判。 “如果以公司名义谈判，更容易获得更低的电价和土地。”

李鑫还说，听说中小型矿场不作为公司经营，而是直接购买矿机挖矿币，将挖出的币存入自己的账户。 “怎么说呢，虚拟货币的税收很模糊。”

“我们把比特币放在钱包里，税务局不知道收了多少币，赚了多少钱。”李鑫说，如果税务局来调查的时候，很多同事把钱转到了互联网，甚至是暗网，根本没有办法追查到。

在虚拟货币起飞之前，只有美国早早定下了对虚拟货币征税的基调。

2014 年 3 月，美国承认虚拟货币是财产，使用虚拟货币支付需要像其他财产一样缴纳和申报 15% 的资本利得税，但很少有人真正征税。 2018年上半年，美国国税局再次发布报告称，虚拟货币交易与其他形式的财产一样要征税，纳税人应将虚拟货币收入纳入年度纳税申报表。

在美国领先之后，日本紧随其后。 2017 年，日本国税厅宣布将虚拟货币交易所的资本收益归类为“杂项收入”。 2018年7月末，素有“国民炒币”之称的韩国政府发布《2018年税法改革》，表示将对第四产业技术投资公司征税。其中，区块链、量子计算机等下一代技术和创业，以及金融科技公司，最高可享受40%的税收减免。但是，豁免的对象不包括加密资产的交易和中介行业（虚拟货币交易所）。虚拟货币交易所的征税将于 2019 年开始。

此外，许多国家如英国、俄罗斯、南非、委内瑞拉、加拿大、巴西等，对于虚拟货币是否被视为无形资产、投资品种、运营资本，还是尚未定义，这些各国总是有措施参考税收水平，有不同的税收范围和政策。

何平认为，未来政府对挖矿行为的立法和税收将取决于其对虚拟货币的看法。如果政府不认为虚拟货币是有价值的创新，不允许虚拟货币在国内流通和交易，那么矿机挖矿自然不会带来社会价值，所以立法取决于政府对虚拟货币的看法，而且这个问题解决不了，矿场定位不明确，无法讨论如何监管，如何征税。

“消灭”行业

事实上，在比特币行业“野蛮生长”的同时，我国对比特币监管的政策法规主要包括2013年12月和2014年3月，中国人民银行等五部委发布了《关于防范比特币的通知》风险》和《关于进一步加强比特币风险防范工作的通知》。

2017年11月，央行副行长、互联网金融风险专项整治工作领导小组组长潘功胜召开重点地区金融办主任整改工作座谈会，探讨虚拟货币“挖矿”、场外交易和“出海”都被讨论，包括比特币等虚拟货币“挖矿”行业的有序退出。

2018年1月2日，互联网金融风险专项整治领导小组办公室向各地发文，要求积极引导辖内企业有序退出比特币挖矿业务，并定期汇报工作进展。

2018年4月23日，央行宣布所有ICO平台和比特币交易已安全退出中国市场。

2019年4月8日，国家发展改革委发布《产业结构调整指导目录（2019年版，征求意见稿）》（以下简称《征求意见稿》），其中涉及鼓励、有是三类工业活动：限制和取消。 “挖矿”活动（比特币等虚拟货币的生产过程）属于淘汰类。

《征求意见稿》显示，无淘汰期或淘汰计划的项目是国家产业政策明确淘汰或立即淘汰的产业活动，包括虚拟货币“挖矿”活动。主要原因是挖矿耗电大，属于高能耗低效率行业。

当日，比特币价格下跌，最大跌幅4.23%。